分红险的赛道，为什么要先看香港?

内地也有分红险，为什么要舍近求远，优先考虑香港呢?

确实，内地分红险有很明确的优势，比如保证部分最高有1.75%，普遍比港险高。想要更高的收益空间，仔细挑一挑，也有个别几家的预期收益率可以突破3%。

如果你的资金体量不大，也不追求20年就翻两三倍的收益增速，只是想找一个比银行收益高一点、能大概跑赢通胀的地方放自家一点闲钱，那么一款优秀的内地分红险完全可以胜任。

但有两个不得不说的现实问题：

一是这几年内地分红险的持有体验有点不尽如人意。某些大公司，分红实现率30%、50%是常态，分红实现率能达到100%的产品，可以说凤毛麟角。虽然说总体收益水平高于固收，但在持有的过程中，收益和预期不符，也非常考验心态。

而在香港，大多数公司的平均分红实现率长期都维持在90%-110%之间，稳定性和透明度都要更高一点。即使在极端情况下，香港保险的分红实现率打个8折、5折甚至更低，总体收益率也比内地分红险高出不少。

第二个问题是，内地分红险的挑选难度和门槛更高。

内地保险市场百花齐放，因为大家都是从30年前开始发展的，同一起跑线，都差不多。

而挑选分红险，一定是要先看公司的，绝对不能光看演示收益，需要深入考察保险公司的偿付能力、投资实力、历史分红实现率，保司规模，安全评级等等。

这个过程非常专业而且耗时，再加上保险公司实在太多，就造成了很大的挑选难度，没有专业的团队帮忙分析，普通消费者很难独立完成，容易被带偏。

而香港保险市场，已经经历了百年的发展，格局相对比较稳定，市场份额高度集中在几家国际知名的头部保司手中，可以挑选的公司和产品就那么几个，比如友邦、保诚、宏利、安盛、永明。

这种现象，反而会降低我们的挑选难度——只需要在这些历史和市场都验证过的保司当中买，一般不会太错。

所以如果你既能接受分红险，又想获得更高的收益，不如一步到位选择更成熟更省心的香港保险。